Unterehmen auf Watchlist setzen
Baloise Holding AG
ISIN: CH0012410517
WKN: 853020
Über
Unternehmensprofil
Tipp: Investor-Alerts aktivieren
Lassen Sie sich bei neuen Publikationen informieren
Tipp: AI-Factsheet

Corporate News meets AI! 
Analyse der Inhalte und Zusammenfassung

EN GIF 300X250

Baloise Holding AG · ISIN: CH0012410517 · EQS - adhoc-News (132 Veröffentlichungen)
Relevanz: Schweiz · Primärmarkt: Schweiz · EQS NID: 1668317
29 Juni 2023 07:00AM

Baloise mit Update zur neuen Finanzberichterstattung nach IFRS 17/9


Baloise Holding AG / Schlagwort(e): Sonstiges
Baloise mit Update zur neuen Finanzberichterstattung nach IFRS 17/9

29.06.2023 / 07:00 CET/CEST
Veröffentlichung einer Ad-hoc-Mitteilung gemäss Art. 53 KR (SIX) und gemäss Art. 16 KR (BX)
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.


Basel, 29. Juni 2023. Baloise informiert an der heutigen Kapitalmarkt-Telefonkonferenz über die Umstellung auf die neuen Rechnungslegungsstandards IFRS 17 und 9. Die Umstellung verändert die Darstellung des Versicherungsgeschäfts in der Bilanz und der Erfolgsrechnung. Sie hat keinen Einfluss auf die starke Solvenz der Gruppe, auf lokalrechtliche Abschlüsse und die Barmittelflüsse.

Das Wichtigste in Kürze

  • Höherer ökonomischer Wert der Bilanz: «Comprehensive Equity» (Eigenkapital und Contractual Service Margin, CSM) per 31.12.2022 mit einem Wert von CHF 169 je Aktie
     
  • Das Lebengeschäft zeigt per 31.12.2022 zukünftige Gewinne (CSM) von rund CHF 5.4 Mrd. Neu verteilen sich die Gewinne aus Versicherungsverträgen anders über die Zeit, was zu stabileren Jahresgewinnen führt. Für das Geschäftsjahr 2022 ergibt sich ein EBIT des Lebengeschäfts von CHF 261 Mio.
     
  • EBIT im Nichtlebengeschäft für 2022 bei CHF 99 Mio. Dieser ist ausserordentlich mit CHF 137 Mio. durch inflationsbedingte Reserveverstärkungen sowie Zinseffekte belastet. Der insbesondere um die Reserveverstärkungen adjustierte Wert für 2022 beläuft sich auf CHF 237 Mio. Der adjustierte Schaden-Kosten-Satz liegt für das Geschäftsjahr 2022 bei 91.6%
     
  • Weder Substanz noch Ertragskraft gehen durch einen Rechnungslegungswechsel verloren. Die Erfolgsrechnung für das Jahr 2022 weist jedoch Sonder- und Umstellungseffekte auf. Der ausgewiesene Konzerngewinn für 2022 beläuft sich deshalb auf CHF 245 Mio. Um die einmaligen Sondereffekte im Nichtleben bereinigt, liegt der Gewinn bei CHF 343 Mio. Im Gewinn zukünftig nicht mehr enthalten sind Ertragskomponenten, die im «übrigen Gesamtergebnis» abgebildet sind oder in die CSM eingehen
     
  • Der Standardwechsel hat weder einen Einfluss auf die starke Solvenz von 240% per 1.1.2023 noch auf die lokale Rechnungslegung, welche die Basis für Barmittelgenerierung und Dividendenausschüttungen sind
     
  • Wir gehen für 2023 erneut von einer starken Barmittelgenerierung aus. Dies ist die Basis für die Weiterführung unserer attraktiven und zuverlässigen Dividendenpolitik

Höherer ökonomischer Wert der Bilanz, getrieben durch erwartete zukünftige Gewinne im Lebengeschäft von CHF 5.4 Mrd.

  • Die Bilanz enthält die neue Position der Contractual Service Margin (CSM). Diese neue Position beläuft sich auf rund CHF 5.4 Mrd. per 31.12.2022. Sie zeigt die erwarteten aber noch nicht verdienten Gewinne aus dem Lebengeschäft.
     
  • Das Eigenkapital per 31.12.2022 beträgt CHF 3.4 Mrd. Das Comprehensive Equity, welches sich als Summe aus erwarteten zukünftigen Gewinnen aus dem Lebengeschäft (CSM nach Steuern) und dem Eigenkapital ergibt, beläuft sich auf CHF 7.7 Mrd.
     
  • Das Comprehensive Equity entspricht einem Wert pro Aktie von rund CHF 169.


Lebengeschäft: Hohe CSM – tiefere aber zukünftig stabilere Ergebnisbeiträge

Im Lebensversicherungsgeschäft führt die Einführung der CSM in der Bilanz zu einem expliziten Ausweis der Summe von zukünftigen Gewinnen. Diese erwarteten Gewinne belaufen sich auf über CHF 5.4 Mrd. per 31.12.2022.

Das IFRS-4-Ergebnis für das Lebengeschäft profitierte im Geschäftsjahr 2022 vom starken Zinsanstieg mit Reserveauflösungen in Höhe von CHF 96 Mio. Dieser Effekt wird neu zunächst in der CSM erfasst und erst im Laufe der Zeit über die Auflösung der CSM in den Gewinn überführt, weswegen er nicht mehr im EBIT abgebildet ist. Dafür ist zukünftig von stabileren Gewinnbeiträgen auszugehen. Für das Geschäftsjahr 2022 ergibt sich ein EBIT des Lebengeschäfts von CHF 261 Mio. und ist somit deutlich besser als die kommunizierte Mindesterwartung für den Gewinnbeitrag des Lebengeschäfts von CHF 200 Mio.

 

Nichtlebengeschäft: Sondereffekte aus Verschiebungen zwischen Erfolgsrechnung und «übrigem Gesamtergebnis» belasten EBIT

Im Nichtlebengeschäft kommt es durch den Rechnungslegungswechsel zu Verschiebungen von positiven Effekten aus der Erfolgsrechnung hin zum «übrigen Gesamtergebnis» (Other Comprehensive Income). Diese Verschiebungen haben eine Verschlechterung der Erfolgsrechnung und eine Verbesserung der Gesamtergebnisrechnung zur Folge:

  • Das Geschäftsjahr 2022 war von inflationsbedingten Reservestärkungen im Umfang von CHF 120 Mio. belastet. Unter IFRS 4 wurde dieser Negativeffekt zu einem Grossteil durch zinsbedingte Reserveauflösungen im Unfallgeschäft und durch weitere Reserveauflösungen kompensiert. Zinsbedingte Reserveauflösungen werden unter IFRS 17 nicht mehr in der Erfolgsrechnung erfasst, sondern neu im übrigen Gesamtergebnis ausgewiesen. Zudem werden Reserveauflösungen zum Teil anders behandelt und tragen ebenfalls nicht mehr zum EBIT bei.
       
  • Das Geschäftsjahr 2022 profitierte von Realisierungen auf Aktien im Umfang von CHF 76 Mio. Auch diese werden neu für das Nichtlebengeschäft nicht mehr im Gewinn, sondern im übrigen Gesamtergebnis erfasst.

Im Übergangsjahr 2022 gab es zudem negative Sondereffekte, die sich aus dem «übrigen Gesamtergebnis» in die Erfolgsrechnung verschieben:

  • Marktwertveränderungen von festverzinslichen Anlagen wurden bis anhin generell im übrigen Ergebnis gezeigt. Für einige festverzinsliche Anlagen fliessen diese neu in die Erfolgsrechnung und belasten aufgrund des starken Zinsanstiegs im vergangenen Jahr den EBIT mit CHF 23 Mio.

Diese Sonder- und Umstellungseffekte belasten den für das Geschäftsjahr ausgewiesenen Nichtleben-EBIT und führen zu einem tieferen Ergebnis von CHF 99 Mio. Die für das Jahr 2022 spezifischen Sondereffekte belaufen sich auf CHF 137 Mio. Neben den inflationsbedingten Reservestärkungen und der Marktwertveränderung von festverzinslichen Anlagen beinhalten sie positive Diskont- und weitere Effekte. Bereinigt um die Sondereffekte weist das Nichtlebengeschäft für das Geschäftsjahr 2022 einen EBIT in Höhe von CHF 237 Mio. aus.

Der Schaden-Kosten-Satz liegt für das Geschäftsjahr 2022 bei 92.9%. Um die Sondereffekte bereinigt, liegt der Wert 
bei 91.6%.

Starke Barmittelgenerierung und anhaltend attraktive Dividendenpolitik

Insgesamt ergibt sich für das Jahr 2022 unter IFRS 17/9 ein Konzerngewinn von CHF 245 Mio., der mit negativen Sondereffekten im Umfang von CHF 137 Mio. belastet ist. Im Gewinn zukünftig nicht mehr enthalten sind Ertragskomponenten, die im «übrigen Gesamtergebnis» abgebildet sind oder in die CSM eingehen.

Wir gehen für das Geschäftsjahr 2023 erneut von einer starken Barmittelgenerierung aus und wir halten unverändert am Ziel der starken Barmittelgenerierung von mindestens CHF 2 Mrd. bis Ende 2025 fest. Sie ist die Basis für die Weiterführung unserer attraktiven und zuverlässigen Dividendenpolitik.

Baloise CFO Carsten Stolz kommentiert die Umstellung auf den neuen Standard wie folgt: «Die neuen Rechnungslegungsstandards verändern die Betrachtung unserer Bilanz und Erfolgsrechnung erheblich. Wir arbeiten weiter an der Anwendung der Standards, um ein ökonomisch repräsentatives Bild von Baloise unter IFRS 17/9 zu zeigen.»

Der designierte Baloise CEO Michael Müller ergänzt: «Wir haben mit "Simply Safe: Season 2" eine zielgerichtete Strategie, die auf den Stärken von Baloise basiert und an deren Umsetzung wir arbeiten. Im Rahmen dieser Strategieumsetzung werden wir einen klaren Fokus auf die operative Exzellenz und die Optimierung unseres Kerngeschäfts legen. So stellen wir sicher, dass die operative Barmittelgenerierung weiter verbessert wird, ganz im Sinne unserer unveränderten "Up only"-Dividendenpolitik.»

Die erstmalige Berichterstattung unter den neuen Rechnungslegungsstandards erfolgt mit dem Halbjahresabschluss am 20. September 2023. Der erste vollständige Finanzbericht wird zum Jahresabschluss 2023 am 26. März 2024 publiziert.

 

 

Die Telefonkonferenz findet heute, den 29. Juni 2023 um 10.00 Uhr in englischer Sprache statt. 

  • Interessierte können sich unter der folgenden Nummer ab 09.45 Uhr für die Veranstaltung einwählen:
     
    • Switzerland / Europe: +41 (0) 58 310 50 00
    • United Kingdom: +44 (0) 207 107 06 13
    • United States: +1 (1) 631 570 56 13
       
  • Der Live-Webcast kann am Tag der Veranstaltung hier abgerufen werden.

Erfolgsrechnung IFRS 17/9
(restated, unaudited)

 

 

 

 

 

 

in CHF Mio.

 

30.06.2022

 

31.12.2022

 

31.12.2022
adjustiert*

EBIT Nichtleben

 

140

 

99

 

237

Schaden-Kosten-Satz

 

89.0%

 

92.9%

 

91.6%

EBIT Leben

 

146

 

261

 

 

EBIT Asset Mgmt. & Bank

 

40

 

64

 

 

Übrige Aktivitäten & Eliminationen

 

-28

 

-57

 

 

EBIT Total

 

297

 

367

 

504

Finanzierungskosten & Steuern

 

-84

 

-122

 

 

Gewinn

 

214

 

245

 

343

*adjustiert um Sondereffekte im 2022, Reserveverstärkungen sowie zinsbedingte Effekte auf festverzinslichen Anlagen

 

Bilanz IFRS 17/9
(restated, unaudited)

 

 

 

 

 

in CHF Mrd.

 

1.1.2022

 

31.12.2022

 

Eigenkapital

 

4.2

 

3.4

 

Contractual Service Margin (CSM)

 

6.0

 

5.4

 

Comprehensive Equity
(CSM nach Steuern + Eigenkapital)

 

9.0

 

7.7

 

Kontakt Baloise
Baloise, Aeschengraben 21, CH-4002 Basel
Internet: www.baloise.com
E-Mail: media.relations@baloise.com / investor.relations@baloise.com
Media Relations: Tel.: +41 58 285 82 14
Investor Relations: Tel.: +41 58 285 81 81

Über Baloise

Bei Baloise dreht sich alles um die Zukunft. Wir machen das Morgen für unsere Kundinnen und Kunden leichter, sicherer und unbeschwerter und übernehmen dafür heute Verantwortung. Wir sind mehr als eine traditionelle Versicherung. Mit unseren smarten Finanz- und Versicherungslösungen, ergänzt um eine Vielzahl an innovativen Services rund um die Bedürfnisse Wohnen und Mobilität, gestalten wir ein ganzheitliches Dienstleistungserlebnis. In unserer täglichen Arbeit sind loyale Fürsorge, zuverlässige Zusammenarbeit und vertrauensvolle Beziehungen zentrale Elemente in der Interaktion mit unseren Stakeholdern. Wir halten unseren Kundinnen und Kunden in Finanzfragen den Rücken frei, sodass diese sich um die wichtigen Dinge in ihrem Leben kümmern können und Inspiration für Neues in ihrem Alltag finden. Als europäisches Unternehmen mit Hauptsitz in Basel (Schweiz) und Tochtergesellschaften in Belgien, Deutschland und Luxemburg, wirkt Baloise seit rund 160 Jahren mit aktuell 8'000 Mitarbeitenden. Im Geschäftsjahr 2022 haben wir mit unseren Dienstleistungen ein Geschäftsvolumen von rund CHF 8.8 Mrd. generiert. Die Aktie der Baloise Holding AG (BALN) ist an der SIX Swiss Exchange kotiert.



Ende der Adhoc-Mitteilung
Sprache: Deutsch
Unternehmen: Baloise Holding AG
Aeschengraben 21
4002 Basel
Schweiz
Telefon: +41 61 285 85 85
Fax: +41 61 285 70 70
E-Mail: media.relations@baloise.com
Internet: https://www.baloise.com
ISIN: CH0012410517
Börsen: BX Berne eXchange; SIX Swiss Exchange
EQS News ID: 1668317

 
Ende der Mitteilung EQS News-Service

1668317  29.06.2023 CET/CEST

fncls.ssp?fn=show_t_gif&application_id=1668317&application_name=news&site_id=boersengefluester_html
Visuelle Wertentwicklung / Kursverlauf · Baloise Holding AG
Smarte Analyse- und Recherchewerkzeuge finden Sie hier.

Diese Publikation wurde von unserem Content-Partner EQS3 bereitgestellt.

EQS Newswire
via EQS - Newsfeed
EQS Group AG ©2024
(DGAP)
Kontakt:
Karlstraße 47 D-80333 München
+49 (0) 89 444 430-000

 

SMART * AD
EN GIF 970X250

P R O D U C T   S U G G E S T I O N S

Die hier dargestellten Informationen wurden von unserem Content-Partner EQS-Group bereitgestellt. Urheber4 der Nachricht ist der jeweilige Emittent, das die Nachricht betreffende Unternehmen, ein Publikationsdienstleister (Presse- oder Informationsagentur), welche(r) den Distributionsservice3 der EQS nutzt, um Unternehmensnachrichten an Aktionäre, Investoren, Anleger oder Interessenten zu übermitteln. Die Originalpublikationen sowie weitere Unternehmensrelevante Informationen finden Sie auf eqs-news.com. 


Die Informationsangebote die Sie abrufen können, stellen keine Anlageberatung dar. Die Vorstellung unserer Kooperationspartner, bei denen die Umsetzung von Anlageentscheidungen je nach individuellem Risikoprofil möglich wäre, liegt allein im Ermessen desjenigen, der den Service in Anspruch nimmt. Wir stellen ausschließlich Unternehmen vor, von denen wir überzeugt sind, dass Leistungsangebot und Kundenservice anspruchsvollen Anlegern gerecht werden.

Sollten Sie Hebelprodukte in Erwägung ziehen, machen Sie sich zuvor mit den typischen Eigenschaften der Finanzinstrumente vertraut. Nehmen Sie sich die Zeit, den Risikogehalt der geplanten Investition m Vorfeld einer Anlageentscheidung zu bestimmen. Bedenken Sie, dass bei Hebelprodukten auch ein Totalverlust nicht ausgeschlossen werden kann. 

Für Einsteiger in die Materie bieten wir sowohl in der Weiterbildungs- als auch in der Tools-Sektion verschiedene Möglichkeiten an, über die Sie theoretische Kenntnisse und praxisnahe Erfahrungen trainieren und somit Ihre Fertigkeiten verbessern können. Das Angebot reicht von der Teilnahme an Webinaren bis hin zum persönlichen Mentoring. Der Bereich wird kontinuierlich erweitert.


1 Lab Features sind in der Regel Funktionalitäten, die aus der Ideenschmiede der Anleger-Community heraus entstehen. Im frühen Stadium handelt es sich dabei um experimentelle Funktionalitäten, deren Entwicklungsprozess maßgeblich durch Nutzung und daraus abgeleiteten Feedback seitens der Community bestimmt wird. Bei der Einbindung externer Services oder Funktionalitäten kann die Funktionsweise nur soweit gewährleistet werden, wie die einzelnen Prozesselemente wie bspw. Schnittstellen miteinander interagieren. 

Die genannten Finanzprodukte sind mit hohen Risiken und Schließen die Möglichkeit eines Totalverlustes nicht aus.

3 Die EQS Distributionsservices umfassen gesetzliche Meldepflichten, Corporate News/Finanznachrichten und Pressemitteilungen.

4 Vom Urheberrecht erfasst sind Bild-, Logo-, Markenrechte sowie über die News übermitteltes Bildmaterial. Für in die Nachrichten eingebettete Inhalte Dritter, Verlinkungen zu externen Seiten oder Dokumenten ist der Ersteller der Publikation verantwortlich.